SIAMO DERIVATI ALLA FRUTTA - ''L'ESPRESSO'' PUBBLICA I CONTRATTI SEGRETI CHE HANNO SVENDUTO L'ITALIA ALLE BANCHE, E CHE NEL 2012 COSTRINSERO IL GOVERNO A VERSARE 3,5 MILIARDI ALLA MORGAN STANLEY - IL RUOLO DEL MINISTERO DEL TESORO (DIRETTORE GENERALE: MARIO DRAGHI) NEGLI ANNI '90, LA RINEGOZIAZIONE, LE TRAPPOLE FINANZIARIE CHE NON POTEVANO APPARIRE NEI BILANCI STATALI, MA HANNO INGRASSATO QUELLI DI WALL STREET
derivati tra tesoro italiano e morgan stanley
Estratti dall'articolo di Luca Piana per www.lespresso.it, l'integrale in edicola oggi con l'Espresso
Cade il segreto che le istituzioni hanno cercato di porre per impedire la divulgazione dei contratti derivati fatti dal Tesoro con le banche d'affari, e che stanno costando miliardi di euro alle casse pubbliche. Nel numero in edicola domenica 12 febbraio, L'Espresso pubblica infatti per la prima volta i contratti che nei primi giorni del 2012 hanno costretto il governo di Mario Monti a versare 3,1 miliardi di euro alla banca americana Morgan Stanley, per effetto di strumenti finanziari ad alto rischio che erano stati sottoscritti negli anni precedenti.
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Si tratta di quattro famiglie di derivati molto complessi, che l'istituto ebbe la facoltà di terminare in largo anticipo rispetto alla data di scadenza prevista, per effetto di una discussa clausola di chiusura anticipata prevista in un vecchio accordo del 1994, mai esercitata in precedenza.
Nei dettagli i contratti chiusi erano due “Interest rate swap” e due “swaption”, che vengono descritti nell'articolo dell'Espresso assieme ad altri documenti relativi ai rapporti fra il Tesoro e Morgan Stanley. Ci sono i memorandum con i quali, proprio in concomitanza con l'avvicendamento a Palazzo Chigi tra il premier uscente Silvio Berlusconi e Monti, la banca americana comunicava al governo la decisione di rientrare di una cifra di 3,5 miliardi di dollari.
E ci sono i contenuti di una perizia richiesta dalla procura di Roma nel corso di un'indagine giudiziaria avviato nel 2015 e poi archiviato. Il professor Ugo Pomante, l'esperto interpellato dai magistrati romani, nella sua ricostruzione sostiene che per effetto di quella clausola del 1994 i vertici del Tesoro avrebbero dovuto astenersi dal fare nuovi contratti con Morgan Stanley. Al contrario negli anni che vanno dal 2004 al 2008 vennero rinegoziati derivati precedenti o ne vennero fatti di nuovi, come dimostrano i documenti rilevati da L'Espresso, perché i vertici del Tesoro non erano a conoscenza o sottovalutarono gli effetti della clausola in mano alla banca americana.
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